交易策略：告別虧損，打造你的市場生存指南

交易策略：你在市場叢林中的生存指南針

嘿，各位對投資交易有興趣的朋友們，大家好！你是不是常常覺得金融市場變化莫測，好像很難抓到賺錢的訣竅？很多人可能會想，交易是不是就憑感覺，或是聽明牌就好？我必須說，如果真是這樣，那市場上可能早就沒有輸家了。事實上，要在這個充滿機會與挑戰的市場中穩健前行，你需要一個清晰的「作戰計畫」，這就是我們今天要深入聊聊的——交易策略。

我剛踏入市場的時候，滿腔熱血，2016年重倉做多英鎊，結果呢？直接撞上英國脫歐這隻大大的黑天鵝，資產一口氣蒸發了68%。那次慘痛的教訓讓我明白，沒有策略的交易，就像在黑夜裡開船，迷航是遲早的事。但也就是那次失敗，讓我下定決心，要摸透市場的脾氣，找到屬於自己的航行圖。後來，靠著對技術分析的鑽研和趨勢交易的堅持，我才慢慢把虧損賺回來，甚至還創下單季資產成長212%的紀錄。所以，今天我想以過來人的身份，跟你聊聊交易策略這回事，它到底是什麼？為什麼這麼重要？又有哪些常見的流派呢？

交易策略究竟是何方神聖？

簡單來說，交易策略就是一套系統性的方法與規則，用來指導你何時買進、何時賣出、買賣多少，以及如何管理風險。它不是什麼玄學，也不是單純的直覺，而是一套經過思考、驗證，甚至量化過的行動方案。你可以把它想像成船長在出航前制定的航海計畫，包含了目的地、航線、遇到風暴時的應對措施等等。

一個完整的交易策略，通常會包含以下幾個核心要素：

• 市場分析方法：你是要看基本面（例如公司財報、總體經濟數據），還是技術面（例如K線圖、各種指標），或是兩者結合？例如，我自己就非常依賴技術分析，特別是價格行為的判讀。
• 進場訊號：在什麼條件滿足時，你會按下買入或賣出的按鈕？是突破某個重要價位？還是某個技術指標出現黃金交叉？
• 出場訊號：獲利了結的目標價位在哪？如果看錯方向，停損點設在哪裡？這點極其重要，能讓你「活下去」。
• 資金管理：每次交易要投入多少資金？如何控制單筆虧損在可接受範圍內？我的經驗是，報酬/風險比至少要抓在2:1，並且嚴格控制最大回撤在10%以內。

少了這些，你的交易就很可能陷入隨機與混亂，賺錢靠運氣，虧錢可是憑實力啊！

為什麼你需要一套「遊戲計畫」？這跟你荷包的關係可大了！

你可能會想，交易策略聽起來好像很複雜，有必要嗎？我的答案是：絕對必要！

想像一下，如果沒有策略，你很容易：

• 情緒化交易：市場一漲就追高，一跌就恐慌殺低，被市場情緒牽著鼻子走。我處理過無數筆交易，深刻體會到情緒是交易最大的敵人。
• 缺乏一致性：今天用A方法，明天用B方法，賺錢不知道怎麼賺的，虧錢也不知道為什麼虧。這樣很難進步。
• 無法評估與優化：沒有固定的方法，你就無法檢討績效，更談不上改進。我那超過8本的交易日誌，就是不斷檢討與優化策略的見證。
• 暴露在過高風險中：沒有明確的停損機制，一次黑天鵝事件就可能讓你血本無歸，就像我當初的英鎊交易一樣。

相反地，一套好的交易策略能帶給你：

• 紀律：策略就像你的教練，在你衝動時拉你一把。
• 信心：知道自己在做什麼，即使遇到虧損也能坦然面對，因為你知道這是策略的一部分。
• 可複製性：成功的模式可以被複製，虧損的原因可以被分析。
• 風險控制：這是最重要的，確保你不會在市場上「一夕畢業」。

說到底，交易策略就是你在市場上持續獲利、降低風險的關鍵。它能幫助你把「賭博」變成「有計畫的投機」。這跟你荷包的關係是什麼？關係可大了！好的策略，能讓你更穩健地累積財富，而不是在市場的驚濤駭浪中隨波逐流。

五花八門的交易策略：總有一款適合你！

市場上的交易策略種類繁多，就像武功門派一樣，各有巧妙。這裡我列舉一些常見的策略，讓你初步了解它們的特色、優勢與潛在風險。記住，沒有哪一種策略是絕對最好的，只有最適合你個人風格、時間安排與風險承受度的。

1. 新聞交易 (News Trading)

   這是什麼？ 簡單來說，就是利用重大新聞發布（例如利率決議、非農就業數據、公司財報）前後市場的劇烈波動來獲利。就像2025年初，市場高度關注川普可能提出的新關稅政策，相關消息一出，美元和特定商品市場就可能出現大行情。這種時候，交易平台的執行速度就非常關鍵了。以我使用 Moneta Markets 億匯 的經驗來說，他們的平台在市場波動劇烈時，依然能提供穩定且迅速的交易執行，這對於捕捉新聞行情非常重要。

   優點：潛在獲利空間大，短期內可能有爆發性收益。
   風險：市場反應難以預測，滑價風險高，需要快速決策能力。

2. 趨勢交易 (Trend Trading)

   這是什麼？ 顧名思義，就是「順勢而為」。當市場形成一個明確的上漲或下跌趨勢時，跟隨趨勢方向進行交易。這是我個人非常倚重的策略，也是助我翻身的主力。例如，觀察到2025年上半年全球潔淨能源產業因政策利多及PMI指數持續高於50榮枯線，顯示強勁擴張，就可以考慮順勢做多相關ETF或個股。

   優點：抓住大波段行情，報酬潛力大，相對不需頻繁操作。
   風險：趨勢反轉時可能造成較大虧損，盤整行情中容易被套牢。

3. 區間交易 (Range Trading)

   這是什麼？ 當價格在一個可識別的支撐區和壓力區之間來回震盪時，在支撐區買入，在壓力區賣出。想像股價像一顆皮球在一個箱子裡上下彈跳。

   優點：在盤整市中也能找到交易機會，目標明確。
   風險：價格一旦突破區間，可能導致停損，需警惕假突破。

4. 日內交易 (Day Trading)

   這是什麼？ 所有交易都在同一個交易日內完成，不持倉過夜，藉此規避隔夜風險。交易者通常專注於日內的小幅波動。

   優點：無隔夜風險，資金運用效率高。
   風險：交易頻率高，交易成本累積快，需要長時間盯盤，壓力較大。

5. 波段交易 (Swing Trading)

   這是什麼？ 持倉時間比日內交易長，通常是幾天到幾週，目標是捕捉市場中期的一段「波段」行情。

   優點：兼顧趨勢與短期波動，交易頻率適中。
   風險：仍有隔夜風險，需要對市場中期方向有較好判斷。

6. 剝頭皮交易 (Scalping)

   這是什麼？ 超短線交易，持倉時間可能只有幾秒或幾分鐘，目標是賺取極微小的價差，積少成多。這對交易者的反應速度和交易平台的低點差、快速執行要求非常高。我自己比較少採用這種策略，因為它需要高度專注，且對交易成本敏感。

   優點：潛在交易機會多，資金周轉快。
   風險：交易成本佔比高，心理壓力極大，不容許絲毫猶豫。

7. 部位交易 (Position Trading)

   這是什麼？ 長期持有倉位，可能長達數月甚至數年，主要依賴對總體經濟趨勢和基本面的分析。例如，若預期某國央行在2025年下半年因持續的通膨數據而不得不採取更緊縮的貨幣政策，部位交易者可能會提前佈局相關貨幣對的長期倉位。

   優點：抓住長期大趨勢，潛在獲利豐厚，不需頻繁看盤。
   風險：資金佔用時間長，期間可能經歷較大市場波動，需要極強的耐心和信念。

8. 價格行為交易 (Price Action Trading)

   這是什麼？ 不依賴傳統技術指標，而是直接解讀「裸K圖表」上的價格走勢、K線形態、支撐與壓力等，來判斷市場心理和可能的未來動向。這是我非常推崇的一種分析方式，因為它最接近市場的本質。

   優點：簡潔直觀，能培養對市場的敏銳度。
   風險：主觀性較強，需要大量經驗積累和判讀能力。

9. 演算法交易 (Algorithmic Trading)

   這是什麼？ 也稱為自動交易或程式交易。將交易策略編寫成電腦程式，由電腦自動執行交易。我們團隊開發的「多幣種動量交叉系統」就是一個例子，透過預設的邏輯，在多個貨幣對中尋找動量交叉的機會並自動執行，目的是排除人為情緒的干擾並提升效率。

   優點：執行速度快，可同時監控多市場，排除情緒干擾。
   風險：策略開發與回測複雜，需持續監控與優化，可能遭遇技術故障或模型失效。

策略比一比：哪個才是你的菜？

為了讓你更清楚不同策略的差異，我整理了一個簡單的比較表：

策略類型	持倉時間	分析重點	適合對象	潛在優勢	潛在風險
趨勢交易	數天至數月	市場主要方向、技術指標	有耐心、能承受一定回撤者	高報酬潛力	趨勢反轉、盤整期虧損
日內交易	數分鐘至數小時 (當日平倉)	短期價格波動、即時新聞	能全職盯盤、反應快者	無隔夜風險、資金靈活	高交易成本、高心理壓力
波段交易	數天至數週	中期價格擺動、形態學	兼職交易者、尋找中期機會者	交易頻率適中、平衡風險報酬	隔夜風險、錯失短期波動
剝頭皮交易	數秒至數分鐘	微小價差、市場深度	高度專注、能承受高頻交易者	交易機會多	極高交易成本、滑價影響大
部位交易	數月至數年	宏觀經濟、基本面分析	具備長遠眼光、資金充裕者	捕捉長期大趨勢	資金長期占用、短期波動干擾

如何找到你的「命定策略」？

看了這麼多策略，你是不是有點眼花撩亂？別擔心，選擇策略的過程本身就是一種學習。以下幾個方向，或許能幫助你找到適合自己的那杯茶：

• 認識自己：你的個性是急躁還是沉穩？你能承受多大的風險？每天有多少時間可以投入交易？這些都會影響你適合的策略類型。
• 從模擬開始：千萬不要一開始就拿真金白銀去試錯！我強烈建議新手，務必從模擬帳戶開始。許多券商都有提供模擬交易功能，例如我目前使用的 Moneta Markets 億匯，他們的模擬帳戶就非常方便易用，讓你可以在零風險的環境下盡情測試各種策略，熟悉平台操作，找到感覺。
• 保持簡單：剛開始，不要追求過於複雜的策略。選擇一兩種你比較能理解的，深入研究，反覆練習。
• 記錄與檢討：這點我必須再三強調！寫交易日誌，記錄下每一筆交易的理由、進出場點、盈虧以及當時的心情。唯有透過不斷的記錄與檢討，你才能知道策略的優缺點，並加以改進。我那超過3200筆的年交易紀錄，每一筆都是學習。
• 持續學習：市場永遠在變，沒有一招半式能打遍天下。保持開放的心態，持續學習新的知識和工具。像我自己除了技術分析，也投入學習Pine Script來開發和驗證策略。

特別提醒：差價合約CFD的雙面刃

很多朋友在接觸外匯或指數交易時，會接觸到差價合約，也就是CFD。差價合約是一種金融衍生工具，它允許你對資產價格的漲跌進行投機，而無需實際擁有該資產。它的特色之一是槓桿交易。

槓桿是什麼意思呢？簡單來說，就是用較小的保證金，去操作較大價值的合約。例如，100倍槓桿意味著你用100美元的保證金，就可以操作價值10000美元的合約。這聽起來很誘人，對吧？獲利可以放大，但請千萬記住，虧損同樣也會被放大！

這就是CFD的雙面刃。如果市場走勢對你有利，槓桿可以讓你快速獲利；但如果市場走勢不利，你的虧損速度也會非常驚人，甚至可能在短時間內損失所有投入的資金。因此，交易CFD時，風險管理絕對是重中之重！設定停損、控制倉位大小，這些基本功一定要紮實。像在 Moneta Markets 億匯 這樣的平台交易CFD，他們通常會提供易於操作的風險管理工具，例如停損單和停利單設定，善用這些工具，是你保護自己資金的重要防線。

結語：穩穩活下來，比炫技更重要

交易的世界充滿魅力，但也佈滿陷阱。擁有一套適合自己的交易策略，就像在漆黑的森林中擁有指引方向的羅盤和保護自己的武器。它能幫助你保持冷靜，避免衝動，更重要的是，能讓你「穩穩活下來」。

我始終認為，交易不求一時的暴利或炫技，只求能夠在這個市場中長久生存，穩定獲利。這需要耐心、紀律，以及不斷學習的熱忱。希望今天的分享，能幫助你對交易策略有更深入的理解。記住，找到你的策略，然後嚴格執行它，時間會是你最好的朋友。

如果你對交易策略或市場分析有任何疑問，也歡迎隨時交流。祝大家在交易的道路上，都能找到屬於自己的成功方程式！